• U skladu s ovom metodom opcije i proizvodi slični opcijama (jamstva – engl. warrant, opcija gornje granice – engl. cap, opcija donje granice – engl. floor i slični instrumenti) tretiraju se kao pozicije koje su po svojoj vrijednosti jednake odnosnom instrumentu (engl. underlying instrument) pomnoženom njegovim delta koeficijentom. Tako dobiveni delta ekvivalenti uključuju se u izračune pod poglavljima 5 i 6 ovisno o odnosnoj varijabli (npr. delta ekvivalent valutnih opcija u poglavlje 5, delta ekvivalent opcija na kamatnu stopu u izračun općega kamatnog rizika u poglavlje 6 itd.).

• Da bi se izračunao ukupni gama i vega rizik knjige opcija banke, pojedinačne pozicije opcija grupiraju se prema rizičnim kategorijama. Gama i vega učinci navedenih pozicija mogu se zbrajati isključivo unutar zasebne rizične kategorije.

• – na valutu ili zlato – svaki valutni par i zlato zasebna su rizična kategorija

• – na vlasničke vrijednosne papire ili indekse vlasničkih vrijednosnih papira – svako je nacionalno tržište zasebna rizična kategorija; ako vlasnički vrijednosni papir kotira na više nacionalnih tržišta, referentno se tržište određuje prema zemlji u kojoj je sjedište tvrtke izdavatelja vlasničkih vrijednosnih papira

• – na robu – svaka pojedinačna vrsta robe čini zasebnu rizičnu kategoriju.

• Gama koeficijent opcije jest relativna promjena delta koeficijenta uzrokovana malom promjenom u cijeni odnosnog instrumenta. Da bi se izračunao gama rizik bankine knjige opcija, potrebno je prethodno izračunati gama učinak za svaku pojedinačnu opciju aproksimacijom cijene opcije Taylorovim nizom.